On construit l'échéancier des sources et emplois de fonds du projet à l'aide des tableaux financiers suivants. Ce diagramme permet de comprendre le processus d'établissement de ces tableaux.
Le surplus monétaire cumulé doit rester positif pour que le projet soit viable financièrement.
Pour que surplus monétaire cumulé reste positif, il faut éventuellement ajuster les sources de financement, en tenant compte toutefois d'un ratio fonds propres/emprunts soit acceptable. Ce ratio est généralement de ½, c'est à dire que les fonds propres sont d'au moins un tiers du total fonds propres+emprunts. Ceci conduit à ce que le plus petit surplus monétaire cumulé soit nul ou presque nul. Cet ajustement des ressources financières est particulièrement important au cours des premières années du projet.
On observera que la méthode du tableau financier permet aussi de calculer le TRI et la VAN.
L'exemple complet suivant donne un aperçu de cette méthode (télécharger phosphate Sénégal Taiba).
L'établissement des tableaux financiers présente les points supplémentaires suivants par rapport aux calculs du TRI et de la VAN:
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Mis à jour le 05/01/2016 Ceseco2016